2017基金從業資格考試《基金基礎》習題及答案

　　習題一：

【單項選擇題】

陳先生打算在未來三年每年年初存入3000元，年利率3%，單計利息，則在第三年年末存款的終值是( )元。

A.9573.52

B.9340.21

C.9540

D.9000

正確答案:C

單利與複利

答案解析 :

由於本題是單利計息的情況，所以不是簡單的年金求終值的問題，第三年年末該筆存款的終值=3000×(1+3×3%)+3000×(1+2×3%)+3000×(1+1×3%)=9540(元)。

【單項選擇題】

某隻基金近4年的收益率分別為8%,9.5%,6.1% ,7.8%，則該基金的算術年平均收益率為( )。

A.7.07%

B.7.10%

C.7.85%

D.8.01%

正確答案:C

絕對收益

答案解析 :

該基金的算術平均收益率=(8%+9.5%+6.1%+7.8%)/4×100% =7.85%。

【單項選擇題】

下列各項中，屬於基金業績評價需考慮的因素的是( )。

A.基金成立時間

B.基金風險水平

C.基金管理層狀況

D.基金髮展歷史

正確答案:B

基金業績評價需考慮的因素

答案解析 :

基金業績評價需要考慮投資目標與投資範圍、基金風險水平、基金規模和時期選擇等因素，選項A，C，D不屬於其應考慮的因素，選項B屬於基金業績評價需考慮的因素。

【單項選擇題】

( )是指當市場利率下降時，債券發行人能夠以更低的利率融資，因此可以提前償還高息債券的風險。

A.利率風險

B.信用風險

C.提前贖回風險

D.通貨膨脹風險

正確答案:C

債券基金的風險管理

答案解析 :

提前贖回風險是指債券發行人有可能在債券到期日之前回購債券的風險。當市場利率下降時，債券發行人能夠以更低的利率融資，因此可以提前償還高息債券。持有附有提前贖回權債券的基金將不僅不能獲得高息收益，而且還會面臨再投資風險。

【單項選擇題】

市場利率走低時，以下判斷正確的是( )。

A.債券價格上升，再投資收益下降

B.債券價格不變，因為利息收益相對增加，但再投資收益下降，兩者互相抵消

C.債券價格下降，再投資收益下降

D.債券價格下降，再投資收益上升

正確答案:A

債券基金的風險管理

答案解析 :

由於市場利率是用以計算債券現值折現率的一個組成部分，所有證券價格趨於與利率水平變化反向運動。所以市場利率走低時，債券價格上升，再投資收益下降。

【單項選擇題】

內部控制的基本要素不包括( )。

A.外部監控

B.內部監控

C.信息溝通

D.控制活動

正確答案:A

內部控制的基本要素

答案解析 :

基金管理人內部控制的基本要素包括：控制環境、風險評估、控制活動、信息溝通和內部監控。

【單項選擇題】

基金業協會頒佈《基金從業人員執業行為自律準則》的時間是( )。

A.2004年8月20日

B.2014年12月15日

C.2005年9月12日

D.2014年8月20日

正確答案:B

基金業協會的自律

答案解析 :

2014年12月15日，基金業協會頒佈了《基金從業人員執業行為自律準則》，引導全體從業人員以合乎職業道德規範的方式對待客户、公眾、所在機構、其他同業機構以及行業其他參與者。