2017年三級理財規劃師考點：金融投資

導語：國內國際上主要的金融投資產品有：基金、股票、債券、黃金、外匯、期貨、權證、理財產品等。大家跟着本站小編一起來看看相關的考試內容吧。

企業金融性投資既可作為公司理財行為，又是企業經營發展戰略的重要組成部分。其目的是多方面的：

(1)通過金融投資，為企業閒置資金尋找獲取收益的機會。

(2)通過金融投資，分散企業經營風險。

(3)通過金融投資，提高資產的流動性，增強企業的償債能力。

(4)對企業來説，金融投資既可用作套期保值又可用作投機牟利。

(5)金融投資還是實現企業擴張的重要手段。一家企業或公司的經營是否成功，其標誌之一是看其是否在經營過程中獲得了發展，而發展的具體體現包括了向外的擴展，這就是兼併、收購其他企業，並進行公司重組。

兼併(Merger)通常是指一家企業購買其他企業的產權，實現對其經營權的全部控制(亦可稱吸收合併)，或是兩家或兩家以—上的企業合併成立一個新企業(亦可稱設立合併)的經濟行為。收購(Acquisition)是指一家企業購買另一家企業的部分資產或是部分或全部股權，以實現對後者經營的控制權。

兼併與收購的'主要區別在於：被兼併的企業會失去法人資格，而被收購方則通常不改變其法律地位。但兩者也有相同之處，其目的都是為了獲得對其他企業的控制權，實現本企業的擴張發展。

兼併與收購，簡稱併購，可分為四種方式：購買式、承擔債務式)吸收股份式及控股式。我國公司併購以吸收股份式和控股式為主。企業通過以獲得控股權益為目的的金融運作，可實現其對其他企業的控制，在更大範圍和程度上實施自己的企業發展戰略。

金融投資是將貨幣轉化為股票、債券、銀行存款等金融資產的投資形式。

　　一、個人所得税

個人所得税(personal income tax)是調整徵税機關與自然人(居民、非居民人)之間在個人所得税的徵納與管理過程中所發生的社會關係的法律規範的總稱。個人所得税的納税義務人，既包括居民納税義務人，也包括非居民納税義務人。居民納税義務人負有完全納税的義務，必須就其來源於中國境內、境外的全部所得繳納個人所得税;而非居民納税義務人僅就其來源於中國境內的所得，繳納個人所得税。個人所得税是國家對本國公民、居住在本國境內的個人的所得和境外個人來源於本國的所得徵收的一種所得税。在有些國家，個人所得税是主體税種，在財政收入中佔較大比重，對經濟亦有較大影響。2011年9月1日起，中國內地個税免徵額調至3500元。

　　二、印花税

印花税是對經濟活動和經濟交往中設立、領受具有法律效力的憑證的行為所徵收的一種税。因採用在應税憑證上粘貼印花税票作為完税的標誌而得名。印花税的納税人包括在中國境內設立、領受規定的經濟憑證的企業、行政單位、事業單位、軍事單位、社會團體、其他單位、個體工商户和其他個人。國務院發出通知，決定自2016年1月1日起調整證券交易印花税中央與地方分享比例。國務院通知指出，為妥善處理中央與地方的財政分配關係，國務院決定，從2016年1月1日起，將證券交易印花税由現行按中央97%、地方3%比例分享全部調整為中央收入。國務院通知要求，有關地區和部門要從全局出發，繼續做好證券交易印花税的徵收管理工作，進一步促進我國證券市場長期穩定健康發展。