2017年證券從業資格《證券市場基礎知識》提高衝刺題及答案

證券投資者是證券市場的資金供給者，也是金融工具的購買者。證券投資者類型甚多，投資的目的也各不相同。證券投資者可分為機構投資者和個人投資者兩大類。下面小編為大家整理的證券從業資格《證券市場基礎知識》提高衝刺題，歡迎大家參考學習。

　　一、多項選擇題

1.我國的商業銀行債券包括(　　)。

A.商業銀行次級債券

B.商業銀行發行的金融債券

C.政策性銀行金融債券

D.商業銀行混合資本債券

2.外國債券在發行法律方面的特性有(　　)。

A.不受發行地所在國有關法規的管制和約束

B.受發行地所在國有關法規的管制和約束

C.必須經官方主管機構批准

D.不必須經官方主管機構批准

3.與國內債券相比，國際債券具有(　　)等特點。

A.存在信用風險

B.存在匯率風險

C.發行規模大

D.資金來源廣

4.外國債券一般是由發行地所在國的(　　)承銷。

A.金融機構

B.證券公司

C.幾家大銀行

D.中央銀行

5.以下對外國債券的描述正確的是(　　)。

A.外國債券的面值貨幣與發行市場屬於一個國家

B.外國債券的發行人與發行市場屬於一個國家

C.在日本發行的外國債券稱為武士債券

D.在美國發行的外國債券稱為揚基債券

6.關於歐洲債券，以下説法正確的有(　　)。

A.歐洲債券市場以眾多創新品種而著稱

B.歐洲債券是在20世紀30年代出現的

C.歐洲債券票面使用的貨幣一般是可自由兑換的貨幣

D.歐洲債券是國際債券的一種

7.亞洲地區不健全的金融體系是形成東南亞金融危機的重要原因，重要的表現是(　　)。

A.危機國家普通遍缺少發達的資本市場

B.金融外部融資以銀行借貸為主

C.企業過於依賴銀行體系的間接融資

D.金融風險集中於銀行體系

　　參考答案及解析:

1.【答案】ABD

【解析】商業銀行債券主要有：①金融債券，指依法在中華人民共和國境內設立的金融機構法人在全國銀行間債券市場發行的、按約定還本付息的有價證券;②商業銀行次級債券，指商業銀行發行的、本金和利息的清償順序列於商業銀行其他負債之後、先於商業銀行股權資本的債券;③混合資本債券，一種混合資本工具，比普通股票和債券更加複雜。

2.【答案】BC

【解析】在發行法律方面，外國債券的發行受發行地所在國有關法規的管制和約束，並且必須經官方主管機構批准，而歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬鬆得多，其既不需要官方主管機構的批准，也不受貨幣發行國有關法令的管制和約束。

3.【答案】BCD

【解析】國際債券是一種跨國發行的債券，涉及兩個或兩個以上的國家。同國內債券相比較，其具有一定的特殊性，其表現在：①資金來源廣、發行規模大;②存在匯率風險;③有國家主權保障;④以自由兑換貨幣作為計量貨幣。

4.【答案】AB

【解析】外圍債券是指某一圍家借款人在本國以外的某一國家發行以該國貨幣為面值的債券。在發行方式方面，外圍債券通常由發行地所在國的證券公司、金融機構承銷。

5.【答案】ACD

【解析】外國債券是指某一國家借款人在本國以外的某一國家發行以該國貨幣為面值的債券。其特點是債券發行人屬於一個國家，債券的面值貨幣和發行市場則屬於另一個國家。在美國發行的外國債券稱為揚基債券，它是由非美國發行人在美國債券市場發行的`吸收美元資金的債券。在日本發行的外國債券稱為武士債券，它是由非日本發行人在日本債券市場發行的以日元為面值的債券。

6.【答案】ACD

【解析】歐洲債券是指借款人在本國境外市場發行的、不以發行市場所在國貨幣為面值的國際債券，是在20世紀60年代初期隨着歐洲貨幣市場的形成而出現和發展起來的。歐洲債券票面使用的貨幣通常是可自由兑換的貨幣，其主要為美元，其次還有歐元、英鎊、日元等，也有使用複合貨幣單位的，如特別提款權;歐洲債券市場以眾多創新品種而著稱，如按計息方式不同有固定利率債券、種類繁多的浮動利率債券、零息債券、延付息票債券、利率遞增債券等。

7.【答案】ACD

【解析】亞洲各經濟體的政府官員和金融業界普遍認為，亞洲地區不健全的金融體系是形成東南亞金融危機的重要原因。其主要體現在企業過於依賴銀行體系的問接融資，危機國家普遍缺少發達的資本市場，企業外部融資也以銀行借貸為主，從而使金融風險集中在銀行體系。發展亞洲債券市場無疑會深化亞洲地區的金融體系，糾正該地區過於依賴銀行體系這種不合理的融資格局。